NIC 36: deterioro del valor de los activos
Indicios de deterioro, importe recuperable como el mayor entre valor razonable menos costos de venta y valor en uso, pérdida por deterioro y su reversión.
Principio
Ningún activo puede quedar en libros por más de lo que puede recuperarse de él, sea usándolo o vendiéndolo. Si valor en libros > importe recuperable, se reconoce una pérdida por deterioro en resultados.
Alcance típico: nic 16 propiedad planta equipo, intangibles, plusvalía (goodwill), derechos de uso de niif 16 arrendamientos. Excluye inventarios (tienen su propia regla VNR en nic 2 inventarios), activos por impuestos diferidos e instrumentos financieros.
Paso 1 — ¿Hay indicios? (evaluar cada cierre)
| Fuente | Indicios |
|---|---|
| Externos | Caída significativa del valor de mercado; cambios adversos tecnológicos, legales o de mercado; alza de tasas de interés que reduce el valor en uso; capitalización bursátil < patrimonio contable |
| Internos | Obsolescencia o daño físico; planes de reestructuración o discontinuación; rendimiento económico peor que el presupuestado (flujos reales < proyectados) |
Sin indicios → no se calcula nada. Excepción: plusvalía e intangibles de vida indefinida se testean cada año aunque no haya indicios.
Paso 2 — Importe recuperable
Importe recuperable = el MAYOR entre:
| Concepto | Qué es | Cómo se determina |
|---|---|---|
| Valor razonable menos costos de venta (VR−CV) | Lo que pagaría un participante de mercado, neto de costos de disposición | Precio de mercado, transacciones comparables, tasación |
| Valor en uso (VU) | Valor presente de los flujos de efectivo futuros que el activo generará para la empresa | Proyecciones de la gerencia (máx. 5 años + valor terminal), descontadas a una tasa antes de impuestos que refleje el riesgo del activo |
Basta que uno de los dos supere el valor en libros para que no haya deterioro (no hace falta calcular ambos). El VU es específico de la entidad (incluye sinergias propias); el VR−CV es la mirada del mercado. Los flujos del VU se proyectan para el activo en su condición actual: sin mejoras futuras ni reestructuraciones no comprometidas, y sin flujos de financiamiento ni impuestos.
Unidad generadora de efectivo (UGE)
Si el activo no genera flujos independientes (una máquina dentro de una línea), el test se hace a nivel de la UGE: el grupo más pequeño de activos con entradas de efectivo independientes. La pérdida de una UGE se asigna primero a la plusvalía y luego a prorrata a los demás activos (sin dejar ninguno por debajo de su propio recuperable).
Ejemplo — Pesquera Qatun S.A.C. (RUC 20538877665)
Planta congeladora: valor en libros S/ 4,200,000. Indicios: caída de cuota de pesca. VR−CV tasado: S/ 3,500,000. VU: flujos proyectados descontados al 12% = S/ 3,800,000.
Recuperable = mayor(3,500,000; 3,800,000) = 3,800,000 → deterioro = 4,200,000 − 3,800,000 = S/ 400,000 a resultados, y la depreciación futura se recalcula sobre el nuevo valor.
Tributariamente esta pérdida no es deducible (es una estimación, art. 44 LIR): se repara como adición y genera un activo diferido → nic 12 impuesto diferido y gastos deducibles reparos.
Reversión
Si los indicios desaparecen y el recuperable sube, la pérdida se revierte en resultados, con tope: el valor en libros que el activo tendría hoy si nunca se hubiera deteriorado. Excepción absoluta: la pérdida de plusvalía nunca se revierte. Si el activo está revaluado, deterioro y reversión pasan por el ORI según nic 1 presentacion eeff.